Takaful : comprendre l'assurance islamique au Maroc

Takaful : définition

Le mot takaful vient de l'arabe kafala, qui signifie garantir ou prendre en charge. Le takaful désigne une assurance fondée sur l'entraide. Les participants versent des contributions dans un fonds commun. Ce fonds indemnise ceux d'entre eux qui subissent un sinistre.

Dans l'assurance classique, l'assuré achète une garantie à une compagnie. La compagnie garde la prime et supporte le risque. Dans le takaful, ce sont les participants qui partagent le risque entre eux. La société qui gère le fonds agit comme opérateur et non comme vendeur de garantie.

Le takaful cherche à éviter trois éléments interdits en finance islamique :

• le riba, l'intérêt (voir le riba expliqué) ;
• le gharar, l'incertitude excessive dans un contrat ;
• le maysir, le jeu de hasard (voir gharar et maysir).

Comment fonctionne une assurance takaful

Le fonds des participants

Les contributions sont versées en tant que tabarru', c'est-à-dire un don au profit du groupe. Le fonds des participants est séparé des comptes de l'opérateur. Les indemnités sont payées à partir de ce fonds.

L'argent du fonds doit être placé dans des actifs conformes à la charia, par exemple des sukuk ou des financements participatifs, et non dans des produits à intérêt.

Les modèles de gestion

L'opérateur se rémunère selon un modèle défini au contrat :

• Wakala : l'opérateur agit comme mandataire et perçoit des frais de gestion fixés à l'avance.
• Moudaraba : l'opérateur reçoit une part des bénéfices tirés du placement du fonds.
• Modèle mixte : wakala pour la gestion des risques, moudaraba pour les placements.
• Waqf : le fonds est constitué en dotation, avec un statut juridique propre.

Ces contrats sont proches de ceux présentés dans murabaha, ijara, musharaka.

L'excédent et le déficit

Si, en fin d'exercice, le fonds a plus d'argent que nécessaire, l'excédent peut être redistribué aux participants, mis en réserve ou donné, selon les règles du contrat. Si le fonds manque d'argent, l'opérateur avance en général un qard hassan, un prêt sans intérêt, remboursé sur les excédents futurs.

Familles de produits

• Takaful général : automobile, habitation, biens, responsabilité.
• Takaful famille : décès, invalidité, épargne et prévoyance.

Les compagnies takaful se réassurent elles-mêmes auprès d'opérateurs de retakaful, l'équivalent islamique de la réassurance.

Takaful et assurance classique : les différences

Pour une comparaison du même type côté banque, voir banque islamique vs classique.

Takaful au Maroc

Le Maroc a intégré l'assurance takaful dans son code des assurances, en complément des banques participatives. Le secteur est supervisé par l'autorité de contrôle des assurances, l'ACAPS. La conformité des produits à la charia relève du comité charia pour la finance participative rattaché au Conseil supérieur des Oulémas.

Les produits proposés, les opérateurs agréés et les conditions évoluent. Vérifiez l'offre en vigueur auprès de l'assureur, de votre banque participative ou sur le site officiel de l'ACAPS. Pour le lien avec le financement immobilier participatif, voir épargne, crédit et or.

Ce que disent les normes et les savants

Nous ne donnons pas d'avis religieux. Voici les principales positions, à discuter avec un savant de confiance.

• AAOIFI : l'organisme de normalisation de la finance islamique a publié une norme charia sur l'assurance islamique. Elle juge l'assurance commerciale à prime fixe non conforme et admet l'assurance coopérative fondée sur le don.
• Académie islamique internationale du fiqh (rattachée à l'Organisation de la coopération islamique) : elle a adopté une position proche. L'assurance commerciale est rejetée, l'assurance coopérative est acceptée comme alternative.
• Conseils nationaux : au Maroc, le comité charia du Conseil supérieur des Oulémas valide les produits takaful. D'autres pays disposent de leurs propres conseils, avec des nuances.
• Avis minoritaire : certains savants contemporains, comme Mustafa al-Zarqa, ont jugé l'assurance classique admissible. Selon eux, le gharar y reste limité et le contrat répond à un besoin réel de protection.
• Critiques du takaful : certains chercheurs estiment qu'en pratique, le takaful ressemble beaucoup à l'assurance classique, notamment lorsque les frais de wakala sont élevés ou que l'excédent est rarement redistribué.

Pour le cadre général, voir principes de la finance islamique et la rubrique finance islamique.

Questions fréquentes

Le takaful est-il une mutuelle ?

Le principe est proche : les participants partagent le risque. La différence tient au contrat de don, aux placements conformes à la charia et au contrôle d'un comité charia.

L'excédent est-il toujours redistribué ?

Non. Le contrat fixe l'usage de l'excédent. Il peut être redistribué, mis en réserve ou affecté autrement. Lisez les conditions avant de souscrire.

Le takaful coûte-t-il plus cher ?

Cela dépend du produit, de l'opérateur et des frais de gestion. Comparez les contributions et les garanties de plusieurs offres.

Puis-je remplacer l'assurance automobile obligatoire par un takaful ?

Si un opérateur agréé propose ce produit, il remplit la même obligation légale. Vérifiez auprès de l'assureur et de l'ACAPS.

Où trouver les termes techniques ?

Consultez le glossaire du trading et de la finance.